11월 21일 저녁, 바이두 (09888/BIDU) 는 희비가 엇갈리는 3분기 재보를 발표했다.
실적 발표에 따르면 바이두의 2024년 3분기 총 매출은 335억 6000만 위안으로 전년 동기 대비 3% 감소했습니다.순이익은 76억 위안이며, 그 중 바이두의 핵심에 귀속된 순이익은 75억 4000만 위안으로 전년 동기 대비 17% 증가하여 시장 예상을 초과했다.
바이두의 이번 분기 온라인 마케팅 수입은 188억 위안으로 전년 동기 대비 4% 감소했다는 점에 주목할 필요가 있다.바이두의 온라인 마케팅 수입은 2024년 2분기에 처음으로 하락했고, 수입은 192억 위안으로 전년 동기 대비 2% 감소했다.
QuestMobile에 따르면 2024년 상반기 국내 인터넷 광고 시장 규모는 3514억 위안으로 전년 동기 대비 11.8% 증가했다.인터넷 광고 시장이 성장하는 상황에서 바이두의 온라인 마케팅 수입이 연속 하락하는 것은 바이두가 가장 의존하는 온라인 마케팅 업무가 전면적인 도전에 직면했음을 의미한다.
물론 바이두도 투자자들의 신심을 진작시키는 중요한 수치를 발표했다.2024년 11월까지 문심일언 사용자규모는 4억 3000만명을 실현하였고 문심대모형의 일호출차수는 15억차에 달하였다.지난해 Q4가 공개한 5000만 건에 비해 1년 만에 하루 사용량이 과거의 30배로 늘었다.
또 스마트 운전 업무는 바이두 산하 무익스프레스의 3분기 자율주행 주문이 98만8000건으로 전년 동기 대비 20% 증가했다.전체 무인 운전 단량은 전국 전체 단량의 70% 이상을 차지하며, 이 비율은 10월에 80% 로 더 증가했다.
시장은 이 재무제보를 인정하지 않은 듯 바이두 미국 주식은 이날 5.90% 폭락했다.바이두의 현재 시장 순률은 이미 0.80까지 떨어졌다.2022년 10월 21일, 바이두의 미국주 주가는 처음으로 순자산이 하락하여 시가가 100억딸라를 넘는 인터넷중개주가운데서 유일하게"순손실을 돌파"한 회사로 되였다.비교할 수 있는 데이터는 알리바바의 현재 시순률은 1.55, 징둥의 시순률은 1.62, 왕이시 순률은 3.13, 핀둬둬시 순률은 3.76이다.
국내 한때 BAT의 거물 중 하나였던 바이두는 이미 2010년부터 인공지능 분야에 지속적으로 투자해 왔으며 이후 all in AI를 외치며 자신을 인공지능 회사로 정의했다.국내 최초로 AI 개념을 추가한 회사로도 볼 수 있지만, 십여 년이 지나도록 바이두는 AI 상업화의 가장 좋은 접점을 찾지 못한 것 같다.
자율주행을 예로 들면, 바이두는 이미 2015년에 자율주행사업부를 설립하여 국내에서 가장 먼저 이 분야에 발을 들여놓은 인터넷 회사로, 한때 북경자동차, 장화이, 체리 등 여러 자동차 기업과 합작하여 바이두의 자율주행 시스템을 제공한다고 발표했지만, 이러한 합작은 결국 모두 흐지부지되었다.현재 극월과 람도FREE 등 소수의 몇개 차종에만 바이두 Apollo 고급지능운전방안이 탑재되여있다.
다른 한편으로 바이두의 자동운전부문은 최근 몇년간 대량의 고급인재가 류실되였다.바이두연구원 전 상무부원장 위카이는 바이두를 떠난 뒤 지평선 (09660) 을 창설했다.바이두 자율주행 부문 전 수석 설계사 펑쥔은 바이두를 떠난 후 바이두 전 무인차 수석 설계사 러우톈청과 함께 소마지행을 창립했다.바이두의 원 IDG (지능운전사업그룹) 수석제품설계사 곽양은 바이두를 떠나 길리자동차자동운전팀에 가입했다.
이번 재보에서 중점적으로 언급된 문심일언에도 바이두는 치열한 경쟁에 직면해 있다.이번 재보에서 문심일언을 발표하지 않은 월활사용자는 바이두가 2024년 9월에 발표한 수치에 따르면 문심일언 월활이 지속적으로 천만명을 초과했다.AI 제품 순위 공개 데이터에 따르면 2024년 10월 현재 틱톡 산하 호빵 월활 사용자는 5130만명, 바이두의'문소언'은 월활 1257만명, 월지암면의 kimi 스마트 어시스턴트는 1006만명으로 추격했다.
3관 제1진영 제품 중 문심일언이 가장 먼저 출시되었고, 월산 사용자는 호빵에 의해 멀리 따돌렸을 뿐만 아니라 키미에게"병림성하"로 쫓겼다.
이는 바이두의 오랜 핵심 문제인 아침 일찍 일어나 저녁 장을 보는 것을 다시 한번 부각시켰다.바이두는 기술에 대한 투입이 모두 앞섰지만 최종적인 상업화는 모두 성공하지 못했다. 이런 상황이 바이두 내부에서 반복적으로 나타나 바이두는 많은 중요한 시장 기회를 놓쳤다.
이것은 분명히 기술이나 인재의 문제가 아니다.10월 24일 홍콩증권거래소에 상장된 지평선 로봇을 예로 들어보자.공모서에서 지평선은 자신을"승용차 고급보조운전 (ADAS) 과 고급자동운전 (AD) 솔루션 공급업체"로 포지셔닝했다. 지평선의 연경일체형 솔루션은 이미 27개 OEM (원시설비생산업체) 과 합작을 달성했다. 지정차종은 290개이고 SOP를 달성한 차종의 루계 수량은 152개이며 그중 본토 10대 OEM업체를 망라했다.어느 정도 위카이 혼자 한 일은 바이두가 요 몇 년 동안 한 것보다 더 많다.
이런 문제는 일반적으로 두 가지 차원으로 해석되는데, 첫째는 회사 내부의 메커니즘에 문제가 있고, 둘째는 CEO의 문제이다.많은 바이두가 나간 사람들은 모두 아주 성공적으로 했다. 이는 안목의 문제도 아니고 인재의 문제도 아니며 바이두 자신의 문제라는것을 말해준다.
리옌훙은 자신을 잘 반성해야 한다.