2024년 벽두부터 미국 주식 최대 상장회사 다툼이 조용히 시작됐다.
2010년 애플이 마이크로소프트로부터 처음으로 월계관을 따낸 이후 두 회사는 치열한 경쟁을 벌여왔다.현재 양측의 시가총액 격차는 3% 대로 좁혀졌다. 아이폰 의존에서 벗어나려는 애플은 인공지능'붐업'이라는 중대한 도전을 맞고 있다. 이번 주에 순위가 바뀔 수도 있다.
사과가 연이어 악재에 타격을 받다.
작년 말 사상 최고치를 경신하자 애플 주가는 요동치기 시작했다.월요일에 마감될 때까지 그 시가는 3주내에 근 2500억딸라가 증발되였다.
시장에서 자주 악재가 날아들다.새해 첫 주, 이 과학기술거두는 여러부의 기구리공보고를 받고 스마트폰시장이 지속적인 압력에 직면할수 있다고 경고했다.
바클레이즈의 애널리스트 팀 롱 (Tim Long) 은 애플의 등급을 중립에서 감소로 하향 조정했다."우리는 여전히 아이폰 판매량이 부진하고 맥, 아이패드, 웨어러블 기기도 반등이 부족하다는 것을 발견했다." 보고서는 애플 주가가 17% 하락할 것으로 전망했다.
Piper Sandler 애널리스트 인 Harsh Kumar 는 평가 및 스마트폰 시장의 압력을 우려한다는 이유로 애플에 대한 등급을 증자에서 중립으로 하향 조정했다.쿠마르는 올해 상반기 휴대전화 재고에 대한 우려와 함께 휴대전화 판매량 증가율이 최고조에 달했다고 전망했다.또한 Apple Watch를 둘러싼 법적 암운이 투자자들의 관심을 분산시킬 수 있습니다.미국 국제무역위원회(ITC)는 지난해 10월 말 애플 애플워치 시리즈 9와 애플워치 울트라2 두 시계가 의료장비 회사 마시모의 맥박 혈산소계 특허를 침해했다고 판결했다.쿠마르는 다음과 같이 지적했다. 애플의 선물시장수익률은 이미 29배에 달해 약 24배의 5년평균치보다 높았다.
제일재경 기자는 애플이 4분기 연속 전년 동기 대비 매출이 감소했다는 점에 주목했다.이런 추세가 더 지속될 수 있다는 징후가 있다.
애플 공급업체이자 아이폰 주요 조립업체인 폭스콘은 지난주 지난해 4분기 총매출이 1조8천500억 대만달러(597억 달러)로 작년 동기보다 5.4% 감소했다고 보고했다.회사는 매출 하락을 스마트 소비자 전자 제품 및 클라우드와 인터넷 제품의 판매 부진 또는 보합 탓으로 돌렸다.회사는 2024년 1분기 매출이 전년 동기 대비 계속 감소할 것으로 전망했다.
statistia의 통계에 따르면 2023년 4분기에 아이폰의 영업수입은 여전히 48% 에 달하고 서비스업무는 실적발력점으로 되였으며 수입은 같은 시기 영업수입의 근 4분의 1을 차지했으며 3분기말까지 Apple Music, Apple TV +, Apple News, iCloud 등을 포함한 유료구독량은 8억 6000만명을 초과했다.서비스 생태계의 성장으로 인한 고객 접착성은 이 거대 기술 기업이 아이폰에 대한 의존도를 점차 줄이려는 시도가 되었다.
혁신적인 제품에서도 애플은 노력하고 있다.회사 최초의 혼합현실 헤드라인 Vision Pro는 1월 19일부터 3499달러, 저장공간은 256GB의 사전 주문을 시작한다.신제품은 메타 플랫폼스, 삼성전자, 소니 등 제조업체의 동종 제품으로부터 도전에 직면할 것으로 예상된다.
D.a.Davidson 분석가 인 Gil Luria는 Apple의 등급을 Neutral로 조정했습니다.그는 이 회사가 혁신적인 사물에 대해"곤경에서 벗어날 필요가 있다"며"애플이 새로운 외형 요소, 특히 웨어러블 기기 카테고리를 계속 도입하고 있지만 휴대전화와 시계의 외형 요소는 지난 3~4년 동안 평온해진 것 같다.이와 함께 다른 경쟁사들은 AI, AR 안경과 같은 새로운 제품을 더 많이 도입하고 있다"고 말했다.
중풍구를 밟으면 마이크로소프트가 폭발을 맞이할 것으로 보인다
아이폰의 열풍은 애플로 하여금 지난 10년 동안 시가총액이 오랫동안 마이크로소프트를 억압하게 했고, 인공지능은 향후 10년 동안 후자가 다시 부상하는'열쇠'가 될 수 있다.
2014년 마이크로소프트를 장악한 뒤 최고경영자 나델라 (Satya Nadella) 는 클라우드 서비스 기반 사업 확장을 통해 전통적인 소프트웨어 개발에 대한 의존도를 줄이면서 이 거대 기술 기업을 새로운 길로 이끌었다.실적 발표에 따르면 기업의 연구 개발 지출은 안정적인 성장을 유지하고 Azure 클라우드 컴퓨팅 사업에 계속 힘을 쏟고 있다.
마이크로소프트도 인공지능에 막대한 투자를 해 OpenAI에만 130억 달러를 투자했다.이는 이미 지난해 이후 시장의 가장 큰 바람막이가 됐다. 여러 월가 기관들은 2030년까지 인공지능이 수조 달러의 수입을 올릴 것으로 전망했다.Azure는 소프트웨어 개발 추진 외에도 인공지능 열풍의 수혜가 기대된다.기관연보는 인공지능이 이 회사가 클라우드 컴퓨팅에서 경쟁사인 구글의 모회사인 알파벳에 도전하고 추월하는 데 도움이 될 수도 있다고 지적했다.
이번 주 수요일 라스베이거스에서 개막하는 2024년 국제가전전시회 (CES) 는 다시 인공지능 열풍을 일으켜 마이크로소프트의 주가를 끌어올릴 것으로 보인다.엔비디아, 인텔, AMD 등 칩거물들이 전시회에서 더욱 많은 신제품을 출시하게 되며 반도체업종도 월요일 미국주식의 인기분야로 되였다.
제일재경기자가 종합해보니 두 과학기술거두를 비교할 때 적지 않은 기구들은 마이크로소프트의 업무가 애플의 업무보다 더욱 다양해지고 하드웨어부문이 그 핵심소프트웨어와 클라우드에 기초한 서비스부문보다 훨씬 작다고 인정했다.애플의 성장은 여전히 하드웨어 업그레이드 주기에 크게 의존하고 있으며, 각 세대의 장치가 등장함에 따라 하드웨어 업그레이드 주기가 점차 길어지고 있다.또 애플은 마이크로소프트보다 칩 부족, 공급망 중단, 관세와 인건비 상승에 더 취약하다.
애널리스트들은 앞으로 두 회계연도 동안 마이크로소프트의 매출이 애플의 5% 보다 훨씬 높은 13% 의 복합적인 연간 성장률로 상승할 것으로 전망했다.이 기간 마이크로소프트의 주당 수익 EPS는 11% 의 복합 연간 성장률로 상승할 것이며, 애플의 이익 증가율은 7% 에 그칠 것으로 예상된다.