이번 주 목요일의 주요 미국 인플레이션 지표인 PCE 물가지수가 나오기 전에 밤새 미국 시장은 다소 부진해 보였다.
주식시장이든 채권시장이든 외환시장의 거래원이든 이 미국련방공화국이 가장 선호하는 통화팽창지표가 곧 발표될 즈음에 모두 감히 경거망동하지 못했다.이는 하룻밤 사이에 폭등한 비트코인도 수요일 월가 거래원들의 눈에 논란의 여지가 없는 가장 큰 하이라이트가 됐다. 세계 최대 암호화폐인 이 암호화폐는 전날 한때 64000달러를 돌파해 이달 들어 누적 상승폭이 44% 를 넘어섰다.
시세수치가 보여준데 따르면 미국 3대 주가지수는 수요일에 보편적으로 소폭 하락했다.엔비디아의 실적 발표가 부추긴 AI 열풍으로 지난주 미국 주식이 사상 최고치를 더욱 경신했지만 이번 주 PCE 물가지수가 발표되기 전 증시는 더 이상 상행 모멘텀을 유지하기 어려울 것으로 보인다. 현재 지수는 3거래일 연속 하락세를 보이고 있다.
간밤 장 마감 현재 3대 지수 중 기술주 중심의 나스닥 종합지수는 0.5% 하락해 가장 큰 폭으로 떨어졌다.다우존스산업주식 평균가격지수는 23포인트(0.1%) 하락했습니다.S & P500 지수는 0.2% 하락했다.미국 주식'빅7'의 경우 엔비디아 주가가 수요일 1.3% 하락했다.구글의 모회사인 알파벳 주가는 1.8%, 애플 주가는 0.7% 소폭 하락했다.
업계 조사에 따르면 목요일에 발표 될 미국 개인 소비 지출 (PCE) 물가 지수는 1 월 전체 PCE 물가가 전월 대비 0.3%, 전년 동기 대비 2.4% 상승 할 것으로 예상된다.핵심 PCE는 전월 대비 0.4%, 전년 동기 대비 2.8% 상승했다.전년 동기 대비 지표가 모두 전월보다 하락할 것으로 예상되지만 핵심 PCE는 1년 만에 가장 큰 전월 대비 상승폭을 보일 수 있는데....
GLOBALT Investments의 수석 포트폴리오 매니저 인 Keith Buchanan은"이제 미국 주식 재무 보고 시즌에 따른 수익 촉매제는 과거가 되었을 수 있으며 시장은 다소 약세를 보일 것이다.사람들은 현재 분명히 인플레이션 궤적과 연준의 반응, 관료 언사의 독수리 정도, 더 긴 시간 동안 높은 금리를 유지할 것인지에 초점을 맞춘 정책을 봐야 한다"고 말했다.
Buchanan은"국지적이거나 전반적인 인플레이션이 반등할 조짐이나 징후에 대해 시장은 분명히 강하게 반응 할 것"이라고 말했다.
미국 채무 시장에서 각 기한의 미국 채무 수익률은 밤새 보편적으로 하락했지만, 전체적으로는 여전히 최근의 높은 운행에 위치해 있다.지난 몇 주 동안 일련의 뜨거운 미국 경제 데이터가 미국 연방준비제도 (Fed · 연준) 의 금리 인하 전망을 지속적으로 식히면서 많은 시장 인사들은 인플레이션을 미국 연방준비제도 (Fed · 연준) 의 2% 로 끌어내리는 목표가 몇 달 전 생각했던 것보다 훨씬 어려울 수 있다는 것을 깨닫기 시작했다.
뉴욕 시간대 막판까지 2년 만기 미국 채권의 수익률은 5.6포인트 하락한 4.648%, 5년 만기 미국 채권의 수익률은 5.2포인트 하락한 4.267%, 10년 만기 미국 채권의 수익률은 3.5포인트 하락한 4.271%, 30년 만기 미국 채권의 수익률은 2포인트 하락한 4.409% 였다.
도부증권의 수석 글로벌 거시 전략가 Marvin Loh는 인플레이션이 여전히 현재의 발걸음에 빠진다면 10년 만기 미국 채무 수익률은 연말까지 4.5~5.0% 가 될 수 있다고 말했다.그는 핵심 PCE 물가지수가 전월 대비 0.3%, 0.4% 상승하는 것을 계속 본다면 연준의 올해 하반기 작업은 확실히 어려울 것이라고 지적했다.이 통화팽창수준은 여전히 너무 높아 심지어 사람들이 당신이 정확한 방향으로 전진하고있다고 안심할수 없게 한다.
WisdomTree 고정수익전략 책임자 Kevin Flanagan은"연준 정책결정자들은 최근 올해 말에야 금리를 인하할 수 있다는 것을 암시하고 있다.시장은 마침내 이를 중시하기 시작했다.인플레이션이 예상보다 목표 수준으로 떨어지는 것은 더 어렵고, 10년 만기 미국 채무 수익률은 앞으로 4.5% 까지 오를 가능성이 있다"고 말했다.
외환시장에서도 PCE 물가 수치가 발표되기 전에 거래원들이 암류로 몰려들기는 마찬가지다.달러인덱스는 간밤 막판에 0.12% 오른 103.96으로 상승폭이 큰 편은 아니지만 외환시장의 숨은 변동률 지표가 빠르게 상승하고 있다.은행이 유로화 대비 달러 3개월 옵션 가격을 정하는 데 사용하는 암묵적인 변동률은 수요일 한때 6.01로 2주 만에 가장 높아 최근 외환시장 변동률이 하락하는 정상상태를 바꿨다.
푸리의 글로벌 외환 책임자인 브래드 베치텔은 수요일 외환 변동률이 상승했는데, 이는"인플레이션 수치가 발표되기 전에 이뤄진 헤지"일 수도 있고, 월말 자금 흐름 때문일 수도 있다고 지적했다.
흥미롭게도 주식 채무 외환 시장이 오늘 밤 주목받는 PCE 물가 지수에 대응하는 데 지친 가운데 비트코인은 밤새 평온한 밤하늘을 깨는'번개'가 됐다.수요일 뉴욕 시간대에 비트코인은 한때 6만 4천 달러를 돌파해 2021년 11월 이후 최고치를 기록했다.앞서 비트코인 역사상 최고치는 2021년 11월에 창출된 69000달러 이상이었다.
2월이 마지막 거래일밖에 남지 않은 상황에서 비트코인은 현재 2020년 12월 이후 가장 큰 월간 상승률을 기록할 것으로 보인다.다가오는 비트코인의'반토막'이 시장의 낙관론을 끌어올리는 동시에 비트코인 ETF의 대량 자금 유입으로 코인 가격이 천정부지로 치솟고 있다.암호화폐 펀드 스플릿 캐피털의 창업자 자히어 에비티카르는"우리는 놓칠까 봐 매우 두려워하는 시세를 보기 시작했으며, 점점 더 많은 사람들이 매입해야 한다고 믿고 있다"고 지적했다.
암호화폐 거래소 코잉텍코의 통계에 따르면 ETF가 추진하는 비트코인 매수에 힘입어 암호화폐 시장의 시가총액은 현재 거의 2년 만에 2조 달러 이상으로 다시 뛰어올랐다.
지난주 장중 한때 시가총액이 2조 달러 클럽에 진입했던 엔비디아에 비해 이 신진의 AI 물결과 과거 가상화폐 풍구는 현재 이 대목에서 밝고 어둡고 서로 어우러지는 것 같다.이 두 사람의 시세 물결 뒤에는 도대체 누가 더 오래 웃을 수 있을까?누가 단지 거품으로 엮은 신기루일 수 있겠는가?시간을 내서 우리에게 답을 주어도 무방하다...