최근 미국 주식이 윤동하는 과정에서 한 잠재적인 승자도 조용히 수면 위로 떠오르고 있다: 방산주.
갈수록 긴장되는 지정학적 정세와 일련의 강력한 분기 실적 데이터의 진작으로 미국 군수주는 최근 2년 동안 가장 좋은 월간 상승폭을 기록했다. 이 분야를 추적하는 S & P500 항공우주 및 국방지수는 7월에 9.2% 상승했다. 이는 2022년 10월 이후 가장 큰 월간 상승폭으로, S & P500 지수 주가지수의 같은 기간 1.1% 의 상승폭을 훨씬 웃돌았다.
7월에 이 지수의 가장 큰 승자는 엔진 및 고정 부품 공급업체인 Howmet Aerospace로, 이 회사의 주가는 그 달 누적 23% 상승했다.
기타 상승폭이 앞선 회사로는 국방청부업자 뢰신기술 (RTX) 회사, 노스롭그루먼회사, 록히드마틴회사, 군용조선업체 헌팅턴잉골스공업이 있다.이들 5개 회사가 최근 발표한 분기 이익과 수입은 모두 예상을 뛰어넘어 수요의 강세를 부각시켰다.
이번 군수주의 시세가 대폭발한 것은 투자자들이 적극적으로 대형 과학기술주를 철수하고 올해 미국 주식시장에서 낙후된 일부 분야로 전환한 때이다. 예를 들면 소형주와 비과학기술회사이다. 이는 분명히 군수주의 상승에 추가적인 동력을 제공했다.
물론 더욱 관건적인것은 또 글로벌지연긴장정세의 진일보 발효가 국방군수공업제품에 대한 수요를 끊임없이 자극하고있는데 이런 제품의 제조업체들은 정부지출과 련결되여 혜택을 받고있다.
"이 분야는 여러 가지 추진 요인이 있습니다."Jonestrading의 수석 시장 전략가 Michael O'Rourke는"가치형 주식과 이익 증가가 각광받는 것 외에도 글로벌 충돌도 심화되고 있다. 정부의 승인과 계약이 필요하기 때문에 높은 진입 장벽은 일반적으로 이 주식들이 더 많은 프리미엄 배수를 얻게 한다."
전 세계 지연적 긴장 정세가 지속적으로 발효되다
7월에는 중동 정세가 더욱 악화될 태세를 보이고 있으며 이스라엘과 레바논 헤즈볼라 사이에 군사적 충돌과 공격이 계속되고 있다.7월 마지막 날 하마스 지도자 이스마일 하니아가 이란 수도 테헤란에서 피격돼 사망한 것도 전 세계를 빠르게 놀라게 했다.
로씨야와 우크라이나 전장면에서 한 소식통에 따르면 나토국가가 제공한 첫 F-16전투기가 이미 우크라이나에 운송되였거나 우크라이나가 로씨야의 습격을 막아내는 능력을 증강하게 된다.소식통에 따르면 미국제 전투기의 인도 마감일은 7월 말이며 이 마감일은 이미 지켜졌다.
이러한 중동과 동유럽 전장에서 끊임없이 타오르는'전쟁'은 의심할 여지 없이 작전 항공기, 미사일, 무기 시스템 등 국방 제품을 생산하는 무기 회사에 대한 전 세계의 제품 수요를 유지할 것이다.Yardeni Research의 분석에 따르면 6 월 국방 및 우주 분야의 공장 생산량은 사상 최고치로 증가하여 미국 산업 생산의 안정적인 성장을 촉진했습니다.
Yardeni Research의 수석 시장 전략가 인 Eric Wallerstein은"이 제품들은 주로 국방 계약업체에서 왔으며 기술 함량이 높고 수요도 탄력성이 부족하며 미국 정부가 구매자이기 때문에 금리에 민감하지 않다"고 말했다.
월러스틴은"우리는 긴장된 지정학적 상황이 국방주의 성과에 계속 추진력이 될 것으로 예상한다"고 덧붙였다.