誰がインビダーに挑戦しますか。「世界最強」のAIチップを発売、株価は上昇・下落

SOHU

人工知能チップ大手の英偉達氏は、これまで最も注目されてきた次世代チップを発表した。
現地時間の3月18日、英偉達CEOの黄仁勲氏は英偉達GPU技術大会（GTC）で次世代AIチップアーキテクチャBlackwellの発売を発表し、性能も消費電力も前世代より全面的に超えた。
GB 200 NVLラック規模システムを例にとると、36個のGrace Blackwellスーパーチップが搭載されており、同じチップ数のH 100 Tensor Coreグラフィックスプロセッサに比べて推論性能は最大30倍向上するが、消費電力とコストは前世代の1/25に低減される。
黄氏によると、多くの企業はアマゾンネットワークサービス、デル、グーグル、メッタ、マイクロソフト、OpenAI、オラクル、テスラ、xAIなどのBlackwellを採用する予定だという。Blackwellはリアルタイム生成型AIの構築をサポートしている。黄仁勲氏は、Blackwellが英偉達で最も成功した製品の発表になると考えている。
この新製品は「世界最強」と呼ばれるAIチップだ。
外信によると、英偉達がGTC 2024で発表したチップとソフトウェアは、同社が人工知能デバイスベンダーの分野でリーダーシップを維持できるかどうかに影響を与えているという。
昨年、英偉達は80%のシェアでAIチップ市場をほぼ独占した。ウォールストリート・ジャーナルは、「ライバルはほとんどいない」と評価している。
投資機関Plumb Fundsの最高経営責任者兼ポートフォリオマネージャであるTom Plumb氏は、Blackwellチップは意外ではないとし、「これはグラフィックス処理分野でのブリタニアのリーダーシップを強固にした。もちろん、AMDや他社がこの市場に参入できないという意味ではない。しかし、ブリタニアのリーダーシップはかなり削減されにくい」と述べた。ブリタニアは同社が最も株式を保有している会社の1つだという。
市場は雄大な見通しに懸念がないわけではない。
自分の市場シェアを維持し、顧客層を拡大し続けることができるかどうかを疑問視する分析がある。投資家のAI製品に対する期待に届かないと、株価は今年「暴落」するかもしれないという分析もある。
Insider IntelligenceアナリストのJacob Bourne氏によると、Insider IntelligenceはAI分野での主導的な地位を固めているが、AMDやインテルのような競合他社や、ベンチャー企業、さらには大手テクノロジー企業などは、コストを重視する企業の顧客の中でのシェアを特に弱める可能性があるという。
フォーチュン誌は、ブリティッシュは大きな成功を収めたが、その収入はアマゾン、マイクロソフト、グーグル、Metaなど、少数のクラウドコンピューティング大手に大きく依存しているとみている。インテルが今直面している課題は、テクノロジーをより多くのお客様に拡張する方法です。
英フィナンシャル・タイムズ紙は、グーグルやアマゾン、マイクロソフトなどが独自の生成型人工知能チップの開発を競っており、これによって英偉達への依存を減らし、顧客をより緊密にハードウェアやソフトウェアシステムにロックしていると指摘した。
英偉達の株価は過去12カ月で240%上昇し、マイクロソフトとアップルに次ぐ米国株式市場で3番目に価値のある会社になった。しかし、黄仁勲氏の講演が終わった後、英偉達の株価は一時2%超下落した。
「各投資家が雄大な株式を次々と購入するにつれ、この会社はさまざまな成長圧力に直面している」とフィナンシャル・タイムズ紙はコメントしている。
米紙ウォールストリート・ジャーナルは記事の中で、AIチップの先駆者であるにもかかわらず、英偉達は依然として日増しに激しい競争に直面しており、その競争相手たちはみなスプーンを分けたいと望んでいるが、同時に、顧客たちは代替品を見つけることを切望していると分析した。黄仁勲本人はずっと安全を考えていて、英偉達も早年倒産寸前だったが、近年は暗号通貨掘削業界の隆盛と衰退で大きな打撃を受けている。
しかし、ウォール街は2024年の雄大なGTC大会に大きな期待を寄せている。大会の開催を前に、Vivek Aryaをはじめとする米銀行アナリストは、英偉達の目標価格を925ドルから1100ドルに引き上げた。TD Cowenアナリストは、英偉達走勝大皿の格付けと900ドルの目標価格を与えた。HSBCも英偉達の目標価格を880ドルから1050ドルに引き上げ、同株の「買い」格付けを再確認した。
英偉達株価は18日午前、一時4%超上昇したが、その後下落し、1株当たり884.55ドルで0.7%上昇し、時価総額は2兆210億ドルだった。下落率は1.7%を超えた。